票據經濟職能

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票據經濟職能(Economic Function Of Negotiable Instrumeuts)

　　商品經濟發展到一定程度，就有票據的產生，並逐步完善而擴大使用，以適應商品生產和流通的需要，票據的使用，可以擴展業務，避免運用現金時的危險和麻煩，使貨款結算能順利進行。票據的機能一旦與信用制度結合起來，可以流通轉讓，作為購買手段和支付手段，執行貨幣職能，成為信用貨幣，以補充貨幣流通量不足，或代替貨幣流通，票據的經濟職能是多方面的，各種票據也各有其獨特的經濟職能。

　　根據票據的經濟職能：在商品交易方面，是商品形態化的中介，是便利再生產的手段；在金融活動方面，是真實貨幣的化身，資金融通的保證，匯兌金錢的契據，轉帳結算的工具。

　　1.匯兌功能

　　票據的匯兌功能指票據作為現金與現金中介的功能，即人們在異地支付交易款項時，先將現金轉化為票據，然後在異地再將票據轉化為現金用於支付的功能。

　　票據在我國及在世界各地出現的歷史說明，最根本和最直接的原因就是為了避免現金輸送的困難與危險，方便貿易往來而產生的匯款業務和貨幣兌換業務。在商業交易中，交易雙方往往分處兩地或遠居異國，如果以現金支付交易產生的債務，將十分不便，因為貨幣，特別是金錢貨幣的攜帶很不方便，而且途中的強盜或海盜出現將使商人的現金蕩然無存。於是，實踐中就出現了商人們在某地給匯款和貨幣兌換的經營者以一定數量的現金，領取兌付款項的憑證，在到達交易目的地之後，向匯款和貨幣兌換經營者開設的分店或代理店出示憑證，領取相等數量的在當地可通用的貨幣用於支付。

　　例如，威尼斯商人因購買米蘭商人的布匹需要支付貸款，為支付方便他在威尼斯將自己的貨幣兌換成票據，攜票據到米蘭併在米蘭的兌換行將票據兌換成米蘭貨幣支付款項。這種隔地兌付款項的憑證可以說是本票的起源，而在匯款和貨幣兌換業務發展以後，為了擴大業務，匯款和貨幣兌換經營者相互之間逐漸建立起業務往來，開始相互接受各地匯款和貨幣兌換經營者所發的付款證書，相互代為付款，匯票的形式就逐漸形成了。

　　可以說，票據的最初功能就是作為隔地輸送現金的匯兌作用。無論是在中國唐代和宋代，還是在12世紀的義大利城邦國家，票據的產生和發展的相似性充分說明票據的匯兌功能是票據使用的直接動因。作為票據原始性功能的匯兌功能，在現代社會經濟生活中仍然具有極為重要的作用。票據可以作為異地支付的工具，這一點以匯票體現得最為顯著。當人們需要在異地之間轉移金錢時，可以把相應的款項交存當地的銀行，取得以異地銀行為付款人的票據，而後再從異地銀行提取該款項，現代的國際貿易，幾乎絕大多數是在利用票據的匯兌功能進行國際支付和結算，從而實現減少現金的往返運送、避免風險、節約費用的目的。但是，由於現代電匯、郵匯業務的發展，票據作為匯兌工具的職能已經有所縮小。

　　2.支付功能

　　票據的支付功能指在交易中以貨幣的支付代替現金的支付。此種功能也是票據的一項最原始、最簡單的功能。當票據作為匯兌工具的功能逐漸形成後，在交易中以支付票據代替現金支付的方式逐漸流行起來。在大量的商品交易活動中，金錢支付的需要經常發生，如果直接以現金進行交付，在需要頻繁支付或支付較大數額的情況下，現金保管、清點交接的工作將消耗大量的人力和物力。商人們為了方便交易，就在支付時不再由付款人憑票據提取現金，而是直接將票據交給交易對方，這樣，交易對方可以靈活地處理票據，既可以自己去提取現金，又可以拿票據支付自己欠別人的款項，此時，票據的支付就代替了現金的支付。

　　例如，在上例中，威尼斯商人並不在米蘭的兌換行將票據兌換成現金，而是將票據交付給米蘭商人任憑其自由處置就顯示了票據的支付功能。票據在匯兌工具的基礎上發展出支付工具的功能，尤其是支票的支付功能在當今仍尤為明顯，可以說，票據作為商品交換活動中的主要支付手段，既是商品經濟發展的需要也是商品經濟發展到較高階段的表現，人類社會從以物易物的支付到一般等價物即貨幣的支付，再從貨巾的支付到票據的支付，反映了支付手段從低級到高級的發展歷程，同時也是商品經濟從低級到高級的發展歷程。

　　3.流通功能

　　票據的流通功能指票據代替貨幣在一系列交易主體之間轉讓，從而活躍經濟的功能。票據作為支付工具，從一個交易主體之手流轉到另一個交易主體之手，這本身在某種意義上顯示了其流通性，自從背書轉讓制度出現以後，票據的流通性就大大加強，持票人可以將他的票據背書轉讓給他人，而且在票據到期前，轉讓的次數沒有限制。所以，票據具有較為強大的流通功能。當然，票據的流通並不完全等同於貨幣的流通，因為票據的流通不像貨幣那樣具有法定強制性，只有在願意接受票據的當事人之間，才存在票據的流通。

　　票據的流通功能比匯兌功能和支付功能出現得晚，但正是票據的流通功能的出現才使票據的功能有了飛躍性的發展，甚至可以說，票據的作用只有通過其流通性才能表現出來，而在發達的商品經濟中，如果沒有票據的流通，也就喪失了票據制度在經濟上的作用。可以說，正是票據的流通功能的產生，才使票據成為真正的有價證券。

　　票據的流通作用，在現代社會經濟生活中也是極為重要的功能，這一功能是通過票據的背書轉讓實現的。接受票據支付的持票人，在票據到期前如有新的支付需要，就可以將所有的票據經背書後轉讓給第三人，從而使一張票據實現多次支付，最終實現票據的流通。而且，由於背書人對轉讓的票據有擔保付款的義務，因此票據上的背書次數越多，票據的流通力越強，其信用價值也越高。目前在市場經濟發達的國家，票據被廣泛地運用來代替現金作為支付手段和流通手段，而現金結算只占一小部分。同時，利用票據的流通功能可以進行多次商品交易，從而達到節約商品流通中的貨幣資金、促進貨幣周轉速度加快的作用。

　　4.信用功能

　　票據的信用功能指當票據出票人或者背書轉讓人出票或背書轉讓時，已經得到基於一定票據基礎關係而由對方給付的相應對價，如貨物、勞務等支出，但出票人或背書人仍可以通過在票據上記載將來的某一時間為付款日，從而在事實上獲得了相應期限內的對方給付對價的所有權或使用權。在市場交易中，最初是交易和付款同時進行，稱為現貨交易。現貨交易不存在付款人將來能否支付價款的問題，所以也不存在收款人對付款人支付貨款的信任問題，即付款信用問題。後來的交易，交易與付款並不同時進行，而是在交易之後的一定期日再予以付款，接受將來付款的交易人，是基於對付款人的信任而同意期後支付的，這種交易也就存在信用問題。票據，特別是遠期票據，是代替將來貨幣支付的一種工具，本身表現了收款人對付款人的信任和付款人的信用，所以具有信用職能。

　　與票據的匯兌功能、支付功能和流通功能相比，票據的信用功能的形成是相當晚的，但它一經形成，就立刻成為票據的最主要的功能，在商品經濟的發展中，發揮著相當重要的作用，甚至被稱為票據的生命。可以說票據的匯兌功能剋服了金錢支付在空間上的障礙，而票據的信用功能足以剋服金錢支付在時間上的障礙。

　　票據的信用功能在遠期票據上表現得特別明顯。遠期票據如匯票、本票實際是商業債權合同與到期委托支付憑證的統一，買賣雙方在商業交易中採用遠期票據作為信用交易，原來掩蓋在應收、應付會計賬簿上的掛賬信用就轉化為外在的社會化的票據信用，債務人到期就必須無條件的支付，否則不但要承擔票據責任，還要承擔商事責任、行政責任，情節嚴重的還要承擔刑事責任。這就敦促交易方中的債務人誠實履行自己的義務，以維護自己在經濟活動中的商業信用。即期票據如支票，一般不具有信用工具的功能，但在現代票據實踐中，使用支票的人，不把實際簽發支票的日期填為出票日，而是把將來的某一日填為出票日，在票載出票日未屆至之日予以流通，這種支票也稱為遠期支票，遠期支票也具有信用功能。

　　票據的信用作用還表現在票據貼現和以票據擔保債務上。在票據貼現方面，票據持有人如在票據到期日之前急需現款，可以持票向銀行申請貼現，銀行從票據金額中扣除未到期的利息和其他費用並將剩餘金額交付持票人。持票人通過票據貼現使未來的可用資金變成了實際的可用資金，而銀行之所以付款，也是基於對無瑕疵票據中票據義務人信用的信賴。在票據擔保債務方面，當債務人向債權人借款時，為了使債權入相信自己的償債能力，債務人可以簽發本票並請求具有資力或信用的人在本票上背書，或者簽發匯票請求具有資力或信用的人在匯票上承兌，這樣都使票據的付款得到了保障，也就是增加；了債務人的信用。

　　票據的流通性使票據的信用功能從交易當事人之間走向整個社會信用，進一步擴展了票據作為信用工具的功能。今天，在電子商務高速發展的情況下，票據的匯兌功能、支付功能受到一定影響，但票據的信用功能卻不會受到太大衝擊。

　　5.結算功能

　　票據的結算功能指在商品交換中，各有關當事人之間相互欠款或存在相互支付關係時，可以利用票據行使貨幣的給付功能，即通過票據交換收付相抵，沖減和抵消相互債務。例如，甲商人向乙商人購買貨物，甲向乙簽發了票據，而此前乙簽發的以丙為受款人的票據經過數次背書轉至甲的手中，甲、乙就可以利用票據結算。無論是票據結算，還是票據轉賬結算，或者票據交換結算，都是將票據用作結算工具。可以在當事人之間進行結算的票據，既可以是相互簽發的票據也可以是因背書轉讓而從他人手中取得的對方簽發的票據。利用票據進行結算，尤其是複雜、長期往來多次多項的結算，不僅手續簡便，而且保證了交易安全，因此票據的結算功能雖然出現得相對晚，卻越來越受到各國的重視。

　　目前，世界各國為了方便票據結算都廣泛地實行票據交換制度，不僅在同一城市內設立票據交換中心，而且在異地之間實行票據聯網，用票據進行結算，國際間為方便經濟貿易往來，在各經貿中心設立票據交換中心，利用票據進行國際間的結算，同時票據買賣市場也隨之建立用來供不同幣制國家間的票據結算，因此，票據結算已成為現代國際貿易的一項重要內容。

　　6.融資功能

　　票據的另一個新的功能是用來作為融資的工具。利用票據融資就是利用票據調度資金，它是通過對未到期的票據進行貼現、轉貼現或再貼現實現的。在票據所載付款日期到來之前，持票人因資金困難或其他原因將票據賣給買賣票據的經營者，該經營者再將票據賣給需要票據的人，從中獲取買賣差價。即使經營者不將票據再行賣出，他也可以在到期日獲得付款。由於有獲利的可能，買賣票據的業務就發展起來，稱為票據貼現。

　　在我國，銀行經營貼現業務的目的主要是向需要資金的企業提供資金，但在國際貼現業務中，貼現對於雙方來說更重要的意義在於獲得資金和獲利。持有未到期票據的持票人在票據所載付款日期到來之前極有可能發生資金調動困難的情況，因此，持票人經常尋求將手中未到期的票據以買賣方式轉讓於他人；而對於收買人來說，收買未到期的票據，再將該票據賣給需要用票據進行支付或結算的人，就可以從買賣票據的差價中獲利，即使不能獲利，也可能在到期日取得票據記載金額的付款。由於有獲利的可能，現代票據市場一方面買賣到期票據，另一方面買賣未到期票據即對票據進行貼現，票據貼現解決了資金流轉中的困難，因而具有融資的功能。票據貼現制度出現以後，票據的融資功能日益顯現起來，貼現業務也成為金融機構一項重要的業務。

　　7.節約貨幣功能

　　票據具有支付工具和結算工具的職能，在行使這兩種職能的同時，現實經濟生活中的貨幣使用量自然減少。不僅如此，票據的流通性更加強了其節約貨幣的職能，由於票據的每次轉讓都會節約一筆貨幣，而且在到期日前，票據的轉讓次數是無限制的，所以，節約貨幣的職能隨轉讓次數的增加而增加。票據流通次數越多，其流通價值越大，替代貨幣的作用越大，因此，有人將票據稱為“商人的貨幣”。

　　8.經濟調節職能

　　票據的經濟調節職能是在融資功能的基礎上發展起來的，票據的貼現、轉貼現、再貼現等融資功能，使得中央銀行能夠通過貼現率和貼現政策影響現實經濟中的貨幣流量，從而以金融手段調節經濟。