貝爾斯登公司
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- 2008年3月16日摩根大通以總價約2.36億美元(每股2美元)收購貝爾斯登
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- 成立時間:1923
- 總部地點:美國紐約市
- 產業:投資
- 主營業務:金融服務、投資銀行、投資管理
- 年營業額:US$16.551 billion (11/2006)
- 員工數:13,566 (11/2006)
- 貝爾斯登銀行董事長兼首席執行官：James E. Cayne
貝爾斯登公司(Bear Stearns Cos.)(紐約證券交易所代碼:BSC)成立於1923年,全球最大的投資銀行與證券交易公司之一,貝爾斯登公司原是美國華爾街第五大投資銀行,系全球500強企業之一主要從事資本市場、財富管理等領域的金融服務。總部位於美國紐約市,是美國華爾街第六大投資銀行,系全球500強企業之一,是一家全球領先的金融服務公司,為全世界的政府、企業、機構和個人提供服務。公司業務涵蓋企業融資和併購、機構股票和固定收益產品的銷售和交易、證券研究、私人客戶服務、衍生工具、外匯及期貨銷售和交易、資產管理和保管服務。Bear Stearns還為對沖基金、經紀人和投資咨詢者提供融資、證券借貸、結算服務以及技術解決方案。
美資大行貝爾斯登或許不是資產規模最大的投行——它的規模僅僅在美國排名第六,但卻是近幾年華爾街最賺錢的投行。
根據報告顯示,貝爾斯05年第一財政季度盈利增長5%,主要是債券、結算及財富管理業務收入增長帶動.在二月二十八號結束的第一財季,貝爾斯登有盈利3億7900萬美元,每股盈利由上年度同期的2.57美元上升至2.64美元,高於巿場平均預測的2.36美元.營業收入上升6.5%,升至18億4千萬美元.其中,結算業務收入增加20%,財富管理業務收入增加11%.
在2005年四季度的公告中,彭博社數據顯示,由於出售服裝零售商NewYork&Co帶來特殊收益,美國第六大證券商貝爾斯登截至十一月底止第四季多賺百分之二十二,純利由去年同期的二點八八億美元增加至三點五二億美元,或每股盈利為二點六一美元,連續第三季創出新高,期內的營業額增長兩成至十八點三億美元。分析員原本預期貝爾斯登第四季盈利只有二點九一億美元。貝爾斯登過去五季業績平均高出分析員預測百分之二十。
而早在2003年,貝爾斯登就因占領抵押保證證券業務(Collateralized mortgage obligations，CMO)的主要市場,貝爾斯登(Bear StearnsCos.)的稅前利潤超過高盛和摩根士丹利,成為全球盈利最高的投資銀行。
抵押保證證券業務是目前使用最廣泛的轉付債券,同時也是證券市場上利率最高的業務。貝爾斯登於上世紀90年代開始從事這項業務,目前已經成為該投行的主要業務之一。這使得近5年來該投行在同行中的排名一直非常靠前。
抵押貸款部主管湯姆·曼拉努預測,2003年抵押保證證券業務的銷售額將超過1萬億美元,是2000年銷售額的5倍。
2008年5月29日貝爾斯登公司(BSC)股東批准了該公司與摩根大通公司(JPM)的併購交易，贊成率為84%。
摩根大通和貝爾斯登在2008年5月30日晚間完成交易。在這一交易中，每一股貝爾斯登普通股將可置換0.21753股摩根大通普通股。
此前宣佈的貝爾斯登子公司將300億美元資產出售給摩根大通的交易於6月26日前後完成。
2007年,貝爾斯登公司計劃成立一隻5億美元的中國投資基金,這是該公司與黃光裕不同尋常的合作項目的一部分。貝爾斯登和鵬潤投資集團將各出資2.5億美元建立高達5億美元的聯合投資基金,而投資的目標則堪稱廣泛。在2007年3月21日舉行的新聞發佈會上,黃光裕表示,除了家電零售企業外,本地零售商都將是投資基金關註的目標。在地域上,除經濟發達的中國沿海城市以外,該基金還將關 註成都、西安等二線城市。基金的每筆投資金額都會在5000萬美元左右。
貝爾斯登旗下私人資本運營公司貝爾斯登商業銀行(Bear Stearns Merchant Banking)長期致力於美國零售業投資,其中包括高檔百貨店Balducci、Stuart Weitzman鞋業和Vitamin Shoppe項目。貝爾斯登現在打算將美國模式搬到中國來,投資中國的零售企業。
他們面臨的最大難題是招募一支富有經驗的管理團隊。國美電器將幫助為新基金所投資公司的管理人員提供培訓。Bear Stearns Merchant Banking首席執行長John Howard表示,與國美電器的合作將為公司帶來巨大的領先優勢。
鵬潤投資集團是投資性控股公司,由黃光裕先生擔任董事會主席。集團以“商者無域、相融共生”為經營理念;旗下包括鵬潤地產、鵬泰投資、中關村科技等,涉及地產開發、建築施工、物業管理、製藥、證券、資產管理和IT產業等眾多領域。鵬潤集團還曾投資國美電器,全國第一大家電和消費電子產品零售商, 併在2004年成功將其在香港上市。
鵬潤地產的業務範圍涵蓋多個領域,包括:開發、項目、設計、建築、銷售及物業管理。該公司成功開發了鵬潤大廈、鵬潤家園和國美第一城等知名項目。憑藉其土地儲備、規模及產業化建設,該公司為其進一步發展及成功奠定了堅實基礎。
鵬泰投資致力於將業績優異的公司運作帶入資本市場,為其發展提供資金,並加強提升管理以支持發展。其業務範圍涉及商業、房地產、物業管理、製藥、證券、IT及礦產開發等。
貝爾斯登商業銀行成立於1997年,是貝爾斯登公司的私募股權分支機構,是全球領先的私募基金,在美國零售及消費品市場成果斐然,主要致力於投資私募股本,用於進行杠桿式收購和資本重組。
貝爾斯登商業銀行現在管理著近50億美元的私募股權資本,是50多家投資組合公司的投資者。所投資的公司包括Aeropostale, Inc.,Balducci’s,New York & Company,Inc., Seven for All Mankind,Stuart Weitzman和Vitamin Shoppe Industries, Inc。貝爾斯登商業銀行主要尋求與擁有企業家和成熟管理團隊並且關註於自身發展的知名企業建立合作。貝爾斯登商業銀行將通過此次結盟把其多年的成功戰略帶入中國,為中國零售企業提供發展機會。
貝爾斯登亞洲有限公司(BSAL)是貝爾斯登公司的子公司之一,成立於1987年,是香港證券及期貨事務監察委員會(SFC)的一家註冊企業。貝爾斯登亞洲有限公司獲得香港證券及期貨事務監察委員會授權,在香港開展一些受規管活動,其中包括證券交易、證券咨詢及企業融資咨詢服務。貝爾斯登亞洲有限公司還是香港聯合交易所有限公司(The Stock Exchange of Hong Kong Limited)的成員公司。其主要業務包括在亞洲地區(日本除外)的地區固定收入、股票銷售及交易、股票研究、投資銀行、私人客戶服務以及衍生產品營銷。
2007年
6月14日:貝爾斯登發佈季報,稱受抵押貸款市場疲軟影響,公司季度盈利比上年同期下跌10%。
8月1日:貝爾斯登宣佈旗下兩隻投資次級抵押貸款證券化產品的基金倒閉,投資人總共損失逾15億美元。
8月5日:貝爾斯登公司聯席總裁兼聯席首席運營官沃倫·斯佩克特宣佈辭職,艾倫·施瓦茨成為公司唯一總裁。
9月20日:貝爾斯登宣佈季度盈利大跌68%。5月底至8月底間,公司賬面資產縮水達420億美元。
12月20日:貝爾斯登宣佈19億美元資產減記。
2008年
1月7日:貝爾斯登公司首席執行官凱恩迫於壓力宣佈離職,施瓦茨接任該職。
3月12日:施瓦茨在美國CNBC電視臺發表講話安撫投資者情緒,稱公司目前流動性充足,並預計公司將在第一財季實現盈利。
3月14日:美聯儲決定通過摩根大通公司向貝爾斯登提供應急資金,以緩解該公司的流動性短缺危機。這是自1929年美國經濟大蕭條以來,美聯儲首次向非商業銀行提供應急資金。
3月16日:摩根大通證實,將以總價約2.36億美元(每股2美元)收購貝爾斯登。[1]
