利差管理法

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　　商業銀行資產負債管理的方法主要有：利差管理法、差額管理法和期限管理法^[1]。

　　利差管理法，即控制利息收入和利息支出的差額，以便適應銀行的經營目標^[2]。該方法是要在利率頻繁波動的情況下，實現最大限度的盤利。

　　它主要從理論上分析銀行的利差及影響利差的因素，從而為銀行實施資產負債管理、降低風險、提高收益創造條件。利差又稱凈利息收入，是銀行利息收入與利息支出的差額。

　　利差有兩種表示方法：絕對數利差和相對數利差（即利差率）。絕對利差能幫助銀行估價凈利息收入能否抵銷其他開支，估計銀行的盈利狀況；利差率用於銀行估計利差的變化與發展趨勢，也用於銀行間經營的比較。利差是銀行利潤的主要來源，而利差的敏感性或波動性，則構成了銀行的風險，利差的大小及其變化決定了銀行的風險，利差的大小及其變化決定了銀行總的風險一收益狀況。

　　利差受內、外部因素的共同影響和制約，內部因素包括銀行資產負債的結構、貸款的質量及償還期、吸收存款及借入款的成本和償還期等等。外部因素指總的經濟情況，市場利率水平、區域和全國範圍內金融機構的競爭狀況等等。

　　西方銀行運用利差的“差異分析法”（即分別分析利率、資產負債總量及其組合對利差的影響程度的方法）分析利率、資產負債總量及其組合對銀行利差的影響。具體分析時，首先要假設其中兩個因素不變，改變第三個因素，然後觀察第三個因素對利差的影響，依此類推。除此之外，利率周期也對利差產生周期性的影響。銀行的得率管理就是要根據利率的周期性變化，不斷地調整資產風債結構，從而使利差最大化並保持相對穩定。

　　1、增加利差。如準確預測利率的變動趨勢，增加盈利資產在總資產中的比重，加強投資的期限結構等。

　　2、創新金融衍生工具及交易方式。即運用金融期貨交易，金融期權交易，利率互換等衍生工具，進行利差管理與資產的避險保值。