風險節稅
出自 MBA智库百科(https://wiki.mbalib.com/)
風險節稅(Risk Tax Saving)
目錄 |
什麼是風險節稅[1]
風險節稅是指一定時期和一定環境下，把風險降低到最小程度去獲取超過一般節稅所節減的稅額。風險節稅主要是考慮了節稅的風險價值。
風險節稅可分為確定性風險節稅和不確定性風險節稅兩種。
1.確定性風險節稅
節稅風險有些具有一定的確定性，比如，各國的稅收優惠、各國的稅率差異等。此外，各國的稅制變化、經濟周期、市場利率、通貨膨脹、企業本身的發展和收益變動幅度等都有一定的確定性。這些確定性風險因素在節稅時必須要考慮進去，可以作為一個定量考慮進去，把這種風險節稅稱為確定性風險節稅。
在確定性風險節稅中，一般根據以往的數據和經驗，運用概率論來量化風險，用計算期望值的方法來選擇節稅方案。
2.不確定性風險節稅
風險多少有一些不確定性，上面所談及的確定性風險只是相對而言的，現實生活中許多節稅存在著不確定性風險。比如，國際節稅中的匯率問題就有很大的不確定性，很難有人能夠正確地預測出匯率的變化，跨國節減的稅收很可能由於匯率變化而完全抵消，甚至增加稅收。因此，不確定性風險因素在節稅時也是發佈要考慮的。我們把這種風險節稅稱為不確定性風險節稅。
對於節稅的不確定性因素，通常的做法是用主觀概率來計算其風險程度和風險價值，首先通過主觀概率把不確定性因素轉化為確定性因素，然後就可以進行定量分析。主觀概率是指在沒有大量歷史數據資料和實際經驗的情況下，人們根據有限的資料和經驗合理地估計隨機事件發生可能性大小的數值。
由於不確定性節稅方案與實際結果的偏離程度往往要大於確定性節稅，因此，為了保證節稅的切實可行，必須考慮節稅結果對期望值的偏離程度，即風險程度。我們一般用標準離差來反映不確定性節稅的風險程度：標準離差越大，風險程度也越大。不過，標準離差是一個絕對值，只能用於稅收期望值相同的節稅方案，對於稅收期望值不同的不確定性節稅方案，則要用標準離差率來反映風險程度。同樣，節稅方案的標準離差率越大，風險程度也越大。
