負現金流
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負現金流(Negative Cash Flow)
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凈現金流是指正現金流和負現金流之間的差，它可以回答最基本的商業問題：資金庫中還剩餘多少資金。正現金流是指收入的現金量（銷售、已獲利息、發行股票等等）。
有兩種方法可以阻止負現金流：加快對顧客的收款速度或延長給供貨商的付款時間
令人驚訝的是，每家企業都有能力預測並避免因銷售引發的現金流問題。憑著資產負債表和損益表中的幾個簡單數字，你就完全能夠避免可能會出現的問題。
假設你從事的高級紅酒批發業務，以箱為單位批發給餐廳和零售商，如果所有的客戶都是一手交錢一手交貨，當然什麼問題都沒有。但在最近，越來越多的客戶提出要改為延期付款，而且其中一些人已經在拖延付款時間。你還能堅持多久？
很顯然，事情已經偏離了正軌。但先不要緊張。拿出賬本和一個計算器來，來看看未來的現金流情況。
當前情況
這種計算方法既快又簡單。從資產負債表的應收款項目（客戶總共欠你多少錢）和損益表上過去12個月的銷售記錄入手，用很簡單的公式計算出你平均花多少天才能從客戶那裡收回貨款。這就是“應收賬款周轉天數”（days sales outstanding），簡稱“DSO”。
工作已經完成了一半，再看看你的付款速度。從總應付款（你欠供貨商多少錢）和過去12個月內的銷售記錄開始，算出你平均需要多少天來完成付款。得出的結果為“應付賬款周轉天數”（days payables outstanding），簡稱“DPO”。
預測未來
如果你自己付賬的時間比顧客付賬給你的時間長（DPO大於DSO），現金就是在不斷流入並積累。不過，如果你的顧客更能拖延時間（DSO大於DPO），現金就是在源源不斷地從你手裡流出去。差值越大（DPO減去DSO），現金流進或流出的速度越快。
情況可以有多糟呢？這個差值，或“流動值”，就是每年銷售（的現金值）從你的企業中流入或流出的天數。對營業額100萬美元的企業來說，僅僅一周的負流動就會在賬面上造成近2萬美元的資金缺口（計算公式：銷售額/365×流動值）。更糟糕的是，這個缺口可能會擾亂某個付款周期。
有兩種方法可以阻止負現金流：加快對顧客的收款速度或延長給供貨商的付款時間。只要做到其中一條就可以堵住缺口，如果兩條都能成功實現，你就有足夠的現金流來等待收穫期的到來。
