RATE函數
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什麼是RATE函數[1]
RATE函數基於等額分期付款的方式，返回某項投資或貸款的實際利率。RATE函數通過迭代法計算得出結果，並且可能無解或有多個解。如果在進行20次迭代計算後，RATE函數的相鄰兩次結果沒有收斂於0.0000001，RATE函數將返回錯誤值#NUM!。
RATE函數的語法和參數[2]
RATE函數的語法形式：RATE(nper, pmt, pv, [fv], [type], [guess])
RATE 函數語法具有下列參數：
- Nper：必需。年金的付款總期數。
- Pmt：必需。各期所應支付的金額，其數值在整個年金期間保持不變。通常，pmt包括本金和利息，但不包括其他費用或稅款。如果省略pmt，則必須包含fv參數。
- Pv：必需。現值，即一系列未來付款現在所值的總金額。
- Fv：可選。未來值，或在最後一次付款後希望得到的現金餘額。如果省略fv，則假設其值為 0（例如，一筆貸款的未來值即為 0）。
- Type：可選。數字0或1，用以指定各期的付款時間是在期初還是期末。
| TYPE值 | 支付時間 |
|---|---|
| 0或省略 | 期末 |
| 1 | 期初 |
- Guess：可選。預期利率。
- 如果省略預期利率，則假設該值為10%。
- 如果函數RATE不收斂，請改 guess的值。通常當guess位於0到1之間時，函數RATE是收斂的。
說明
應確認所指定的guess和nper單位的一致性，對於年利率為12%的4年期貸款，如果按月支付，guess為12%/12，nper為 4*12；如果按年支付，guess為12%，nper為4。
RATE函數的綜合應用[3]
RATE函數用於計算年金利率或貼現率，可以計算一次性收付款項、債券等的貼現率或收益率。下麵是RATE函數的應用總結。
- 例1.計算普通年金利率：某人今年一次性存入銀行7000元，打算在今後的4年中每年年末等額從銀行取出2000元，那麼銀行的利率應為：RATE(4, 2000,-7000,0,0)=RATE(4,2000,-7000)=5.56％。這是已知現值計算普通年金利率
- 例2.計算先付年金利率：某人今年一次性存入銀行7000元，打算在今後的4年中每年年初等額從銀行取出2000元，那麼銀行的利率應為：=RATE(4,2000,-7000,1)=9.70％。這是已知現值計算先付年金利率公式。
- 例3.計算一次性收付款項複利利率：若某人打算5年後從銀行一次性取出10000元，今年一次性存入銀行的金額為5000元，那麼複利利率為：RATE(5,-5000,10000)=14.87％。這是計算一次性收付款項複利利率的公式。
- 例4.計算普通年金利率：若某人在10年的期限內每年年末等額地向銀行存入1000元，此人在第10年末可一次性從銀行取出本息金額為12000元，則年利率為：RATE(10,-1000,12000)=3.99％。這是已知終值計算普通年金利率的公式。
- 例5.計算先付年金利率：若某人在10年的期限內每年年初等額向銀行存入1000元，此人在第10年初可一次性從銀行取出的本息金額為12000元，則年利率為：RATE(10,-1000,12000,1)=3.29％。這是已知終值計算先付年金利率的公式。
- 例6.計算債券的到期收益率：某債券面值為1000元，票面利率為10％，期限為10年，每年末付息一次。若債券的發行價格為1150元，則債券的到期收益率為：RATE(10,-1000*10％,1150,-1000)=7.79％。這是計算債券的到期收益率的公式。
- 例7.計算投資項目內部收益率：某投資項目初始投資為500萬元，年營業凈現金流量220萬元，期末殘值為10萬元，項目壽命期為6年，則項目的凈現值為400萬元，則項目的內部收益率為：RATE(6,220,-500,10)=37.64％。這是計算投資項目內部收益率的公式。
案例一：[1]
樓宇按揭即樓房抵押貸款，是房地產信貸中的一種抵押擔保方式，從計算角度分析，這也是一個分期償還貸款的問題。如果某房產的價格為600000元，銀行提供7成15年按揭貸款，每月付3600元。利用RATE函數，試計算出相應的貸款利率。
根據題意，本例可以利用RATE函數計算其結果，具體操作步驟如下：
(1)在表1中，選定B9單元格，然後單擊菜單欄中的“插入”菜單項，在“插入”菜單項下單擊“函數”子菜單，在彈出的“粘貼函數”對話框中選擇“財務”類型的“RATE”函數，彈出“RATE函數參數”對話框。
表1 RATE函數應用——貸款利率的計算
| A | B | |
|---|---|---|
| 1 | 按揭貸款利率的計算 | |
| 2 | ||
| 3 | 房款全價 | ￥600000．00 |
| 4 | 按揭比例 | 70％ |
| 5 | 每期支付 | ￥-3600．00 |
| 6 | 貸款期限(單位：月) | 180 |
| 7 | 還款方式 | 每月月初 |
| 8 | ||
| 9 | 按揭貸款月利率 | 0．5273％ |
| 10 | 按揭貸款年利率 | 6．33％ |
(3)點擊“確定”按鈕，然後右鍵單擊B9單元格，在彈出的菜單中選擇“設置單元格格式”子菜單，在彈出的“單元格格式”對話框中選擇“數字”分類中的“百分比”，並把小數位數設為4，即可在B9單元格中顯示出計算結果為0．5273％。在B9單元格中得到的是貸款月利率，如果要想得到貸款年利率，則在得到月利率的基礎上乘以12即可得到年利率，如單擊B10單元格，然後在編輯欄中輸入：“=B9*12”，即可得到貸款年利率為6．33％。
也可以點擊B9單元格，然後直接在編輯欄中直接輸入公式“=RATE(B6,B5,B3*B4,0,1,)”，之後右鍵單擊B9單元格，在彈出的菜單中選擇“設置單元格格式”子菜單，在彈出的“單元格格式”對話框中選擇“數字”分類中的“百分比”，並把小數位數設為4，也可得出表1所示結果。
- ↑ 1.0 1.1 潘席龍.2 貸款償付 EXCEL在實驗金融學中的應用.西南財經大學出版社,2007年09月第1版
- ↑ RATE函數.微軟中國官網.
- ↑ 韓小良編著.Chapter 6 財務函數及其應用 Excel 2003/2007公式與函數的使用藝術.中國鐵道出版社,2009.02.
自己搞一下，換成彩圖，才好看